Лучшая децентрализованная биржа 2025 года
Предоставление доступа к финансовым услугам всем желающим — главная задача криптоиндустрии. Одним из шагов, направленных на достижение цели, является создание децентрализованных бирж (DEX). В рамках DEX любой может проводить операции с цифровыми активами. Для доступа к платформе нужен только интернет. Как выбрать DEX-биржу и почему в наше время многие трейдеры предпочитают децентрализованный обмен криптовалют без посредников торговле на CEX, давайте разберемся вместе.
Что такое биржа DEX и как она работает?
Децентрализованные биржи (DEX) обеспечивают одноранговую торговлю криптовалютой с использованием смарт-контрактов, в которых прописаны все условия сделки. Это позволяет сопоставлять и выполнять сделки в автоматическом режиме при полном отсутствии надзора. Существует несколько типов децентрализованных бирж (DEX), и каждый вид имеет свои уникальные особенности и преимущества.
По своей сути, децентрализованная биржа — это блокчейн-платформа для осуществления одноранговых (p2p) транзакций без посредников, которая не хранит персональные данные пользователя и информацию об их средствах на своих серверах. Пользователи обмениваются активами с помощью смарт-контрактов и алгоритмов на основе распределенного реестра.
Как работают DEX?
Традиционные криптовалютные биржи работают на централизованной платформе, где биржа контролирует средства и операции, совершаемые пользователями. Напротив, DEX работают на децентрализованной платформе, где торговля осуществляется напрямую между пользователями с использованием смарт-контрактов.
DEX используют автоматизированных маркетмейкеров (AMM) для облегчения сделок, представляющих собой пулы ликвидности, позволяющие пользователям покупать и продавать цифровые активы без использования книги ордеров. Алгоритмы AMM определяют цену активов на основе спроса и предложения, что позволяет пользователям торговать в любое время, не дожидаясь покупателя или продавца.
Как выбрать лучшую децентрализованную биржу?
При выборе DEX-биржи в 2025 году стоит учитывать следующие критерии:
- Тип площадки. Трейдерам следует сначала определить тип DEX, на котором они хотят торговать. Одним из наиболее распространенных вариантов является использование агрегатора DEX, на котором они получают лучшие обменные курсы из сотен различных пулов ликвидности.
- Ликвидность. Этот фактор лежит в основе концепции децентрализованной биржи. Уровень ликвидности зависит от типа DEX и ее популярности. Лучшие децентрализованные биржи сотрудничают с сотнями различных поставщиков ликвидности, что приводит к конкурентоспособному ценообразованию и минимальным спредам, а также снижает риски проскальзывания.
- Поддерживаемые блокчейны. Также следует обращать внимание на количество совместимых блокчейн-сетей и способы кроссчейн-обмена. Некоторые платформы предлагают бесшовные инструменты, что упрощает обмен криптовалют на DEX между различными блокчейнами и повышает эффективность торговли.
- Функциональность. Еще одним важным показателем при выборе DEX является выбор торговых инструментов. Некоторые платформы позволяют трейдерам использовать стратегию усреднения стоимости или собственные децентрализованные кошельки, в интерфейсе которых и происходит торговля токенами. Можно найти DEX, поддерживающие лимитные ордера, бессрочные фьючерсы и даже торговлю с кредитным плечом. Лучшие DEX-биржи могут быть оснащены встроенными трекерами портфелей и аналитическими сервисами.
- Безопасность и управление закрытыми ключами. Лучшие децентрализованные биржи предлагают конфиденциальный и анонимный опыт. Торги проводятся путем подключения кошелька с самообслуживанием, что гарантирует, что личные данные и документы, удостоверяющие личность, никогда не потребуются. DEX являются инклюзивными и никогда не запрашивают местоположение трейдера. Желательно выбирать площадку, на которой уже был проведен независимый аудит смарт-контрактов.
- Комиссии. Когда пользователи обменивают криптовалюты на DEX, они платят относительно небольшую комиссию, которая обычно составляет процент от стоимости сделки и идет в доход биржи. Размер комиссии зависит от биржи и блокчейна. Обычно комиссии на DEX составляют от 0,05% до 1% за транзакцию.
Лучшая децентрализованная биржа 2025 года
В 2025 году работает не менее 200 децентрализованных бирж, и многие из них практически не отличаются друг от друга. Мы выбрали для вас самые популярные или часто упоминаемые торговые платформы на веб-сайтах, посвященных криптовалютам.
1. Apex Pro
Год запуска DEX: 2022
Доступные сети: Ethereum, BNB Chain, Polygon, Arbitrum.
Комиссии: 0.02%/0.05% (фьючерсы)
Токенная биржа: APEXX
Децентрализованная биржа Apex Pro от Bybit начала работу совсем недавно, но, по данным Coingecko, уже входит в десятку лидеров по торговому объему. Платформа сочетает в себе лучшие решения от CEX и DEX бирж и специализируется на торговле бессрочными фьючерсными контрактами с кредитным плечом до 20x. Есть возможность демо-торговли на вкладке «Testnet». Для трейдеров предусмотрены награды за активную торговлю, эйрдропы и другие бонусы.
2. Uniswap — лидер на Ethereum
Uniswap— это децентрализованная криптовалютная биржа (DEX), работающая на блокчейне Ethereum. Она была создана в 2018 году Хейденом Адамсом. Платформа использует смарт-контракты для автоматического обмена токенами стандарта ERC-20.
Основные особенности Uniswap:
- Модель AMM: Uniswap использует автоматизированного маркет-мейкера (AMM), который позволяет пользователям обменивать токены без книги ордеров.
- Пулы ликвидности: Пользователи могут добавлять ликвидность в пулы, предоставляя пары токенов и получая комиссию от сделок.
- Токен UNI: Токен UNI используется для управления протоколом, позволяя владельцам участвовать в голосовании по изменениям и обновлениям.
- Поддержка нескольких сетей: Помимо Ethereum, Uniswap работает в таких сетях, как Polygon, Optimism и Base.
- Интерфейс и безопасность: Uniswap предоставляет простой и безопасный интерфейс, не требующий регистрации или KYC.
Uniswap — одна из ведущих децентрализованных бирж. Платформа предлагает пользователям удобный и безопасный способ обмена токенами. Однако важно учитывать возможные риски и комиссии при использовании платформы.
Плюсы:
- Простота и удобство использования.
- Высокий уровень ликвидности.
Минусы:
- Высокие комиссии в сети Ethereum.
- Ограниченные возможности
3. Biswap
Многофункциональная DEX-биржа, предоставляющая пользователям доступ к обмену криптовалютами, пулам ликвидности, фармингу, инвестициям в стейкинг, NFT и другим активностям. Работает с 2021 года.
Пользователям доступно более 1200 криптовалютных пар и собственный биржевой токен BSW. Трейдеры могут заключать сделки посредством своп-обменов. При этом комиссия за сделки составляет всего 0,1% от ордера.
Год запуска DEX: 2021
Доступные сети: BNB Chain
Комиссии: 0,1%
Токен биржи: BSWBSW
4. Raydium
Raydium — это децентрализованная биржа (DEX), работающая на блокчейне Solana. Она использует модель автоматизированного маркет-мейкера (AMM). Платформа интегрирована с центральной книгой ордеров Serum, что позволяет обеспечивать высокую ликвидность и минимальные комиссии.
Основные особенности Raydium:
Интеграция с Serum: Raydium использует центральную книгу ордеров Serum, что позволяет улучшить ликвидность и снизить проскальзывание цен.
Высокая скорость транзакций: Блокчейн Solana обеспечивает быстрые операции и низкие комиссии.
Токен RAY: Используется для стейкинга, участия в управлении и получения вознаграждений.
Функции DeFi: Платформа поддерживает свопы, пулы ликвидности, фарминг и IDO через AcceleRaytor.
Raydium — это мощная и эффективная платформа для децентрализованной торговли на Solana. Она предлагает высокую ликвидность, быстрые транзакции и возможности заработка, но требует внимательности к рискам, связанным с DeFi.
Плюсы:
- Высокая скорость благодаря Solana.
- Низкие комиссии.
- Гибкая система пулов ликвидности.
Минусы:
- Ограничена экосистемой Solana.
- Нет маржинальной торговли.
5. Nomiswap
Год запуска DEX: 2019
Доступные сети: Ethereum, BNB Chain
Комиссии: 0,1%
Токен биржи: NMXX
Децентрализованная биржа Nomiswap от Nominex была создана на базе Binance Smart Chain для обмена различными токенами формата BEP-20. По мере развития площадки планируется добавить поддержку других блокчейнов. Лучше всего использовать CEX и DEX в паре – пользователи обеих платформ получают дополнительные бонусы. Есть возможность получать кэшбэк, участвуя в фарминге ликвидности, благодаря чему повышается уровень аккаунта от Start до MAX, где комиссии возвращаются полностью. Для дополнительного заработка можно участвовать в лаунчпулах и стейкинге NMX.
Curve Finance — это децентрализованная биржа (DEX), работающая на базе Ethereum и других EVM-совместимых сетей. Она предназначена для обмена стейблкоинами и низковолатильными активами.
Особенности Curve Finance:
- Модель AMM: Использует автоматизированного маркет-мейкера для обмена активами.
- Пулы ликвидности: Пользователи предоставляют ликвидность и получают комиссионные.
- Токен CRV: Управляющий токен, используемый для голосования и стейкинга.
- Поддержка нескольких сетей: Работает в Ethereum, Polygon, Arbitrum и других сетях.
- Инновации в кредитовании: CrvUSD — стейблкоин с мягкой ликвидацией.
Curve Finance — это эффективная платформа для обмена стейблкоинами и управления ликвидностью. Она предлагает низкие комиссии и возможности для получения дохода, но требует определенных знаний в области DeFi.
7. PancakeSwap — топ на BNB Chain
DEX-биржа, основанная в 2020 году. Помимо децентрализованной торговли и заработка через пулы ликвидности, позволяет покупать NFT, зарабатывать на фарминге, участвовать в лотереях и так далее. Доступны транзакции с более чем 1200 парами в сетях Ethereum и Binance Smart Chain, включая собственный биржевой токен CAKE (стандарт BEP-20).
8. 1inch — агрегатор DEX с выгодным обменом
Сервис облегчает обмен криптовалютами на нескольких DEX с помощью уникального алгоритма Pathfinder. 1inch может дефрагментировать сделку для повышения ликвидности и снижения проскальзывания. Собственный токен позволяет владельцам получать пассивный доход. Сервис не взимает комиссий, но придется платить за своп из разных пулов. Больше информации доступно на https://1inch.io.
9. dYdX
dYdX — это децентрализованная криптовалютная биржа, специализирующаяся на торговле деривативами, такими как бессрочные фьючерсные контракты. Платформа была основана в 2017 году Антонио Джулиано, бывшим разработчиком Coinbase и Uber.
Ключевые особенности:
- Блокчейн и масштабируемость: DYdX, изначально работающая на Ethereum, перешла на собственный блокчейн первого уровня, построенный на базе Cosmos SDK и консенсуса CometBFT. Эта архитектура обеспечивает высокую масштабируемость, низкую задержку и полную прозрачность для трейдеров.
- Торговые инструменты: Платформа предлагает маржинальную торговлю и бессрочные фьючерсные контракты с кредитным плечом до 100×. Доступно более 180 торговых пар, включая BTC, ETH и SOL.
- Комиссии: Стандартные комиссии составляют 0,05% для мейкеров и 0,20% для тейкеров. Существуют скидки для активных трейдеров и возможности участия в стейкинг-пулах для получения вознаграждений.
- Безопасность и контроль средств: Пользователи сохраняют полный контроль над своими средствами через смарт-контракты, не прибегая к доверию третьим лицам.
- Токен DYDX: Является токеном управления, позволяющим участникам влиять на развитие платформы и получать бонусы, такие как скидки на комиссии и участие в стейкинге.
- Доступность: Чтобы начать торговлю, необходимо подключить совместимый кошелек, например MetaMask, Coinbase Wallet, Trust Wallet или аппаратный кошелек Ledger. Регистрация и верификация не требуются.
В целом, dYdX — мощная платформа для опытных трейдеров, заинтересованных в децентрализованной торговле деривативами с высоким уровнем контроля и безопасности.
10. MDEX.com
Функциональная биржа для одноранговых транзакций без посредников запущена в 2021 году. Работает в сетях Ethereum, Binance Smart Chain и HECO. Кроме классических операций, поддерживает пулы ликвидности, майнинг и стэйкинг.
11. SushiSwap — кроссчейн-функционал
Sushiswap – децентрализованная биржа, использующая технологию автоматического маркетмейкера. Бесперебойная торговля обеспечивается поставщиками ликвидности, которыми может стать любой пользователь, внеся криптовалюту в пулы ликвидности и получая пассивный доход. Эта DEX изначально появилась как ответвление Uniswap, но позже стала довольно крупным игроком на рынке, предлагающим обмен токенов в большом количестве сетей, совместимых с Ethereum. Есть возможность маржинальной торговли в разделе «Kashi Markets». Платформа поддерживает покупку криптовалюты за фиат через Visa, SEPA, Apple Pay, Google Pay.
12. ApolloX DEX
ApolloX DEX создавалась как гибрид централизованной биржи ApolloX и технологий децентрализованной торговли криптовалютами. Благодаря этому торговая площадка обладает высокой ликвидностью и хорошим маржинальным обеспечением – пользователи могут использовать плечо до 200 х при торговле биткоином, 100 х для Ethereum и 25 х при торговле другими контрактами (доступны десятки криптовалют). Поддерживается сетевая торговля фьючерсами и стейкинг токенов. Для активных трейдеров есть программа вознаграждений, торговые состязания и NFT-лотереи.
Риски торговли на децентрализованных биржах и как их минимизировать
Вы подключаете к DEX свой собственный кошелек, и безопасность средств зависит только от вас. Выбирайте надежные сервисы и никогда не сообщайте фразу восстановления или секретный ключ.
Интерфейсы децентрализованной биржи могут показаться слишком сложными, а ошибки при выполнении операций часто приводят к потере средств. Поддержка отсутствует, и все проблемы придется решать самостоятельно. Перед началом торговли на DEX, хорошо во всем разберитесь, почитайте тематические обзоры и публикации на форумах и в телеграм-каналах сообщества.
Высокие комиссии за транзакции. За сделки на DEX-биржах вы платите не так много, но следует учитывать плату за газ. В период высокой загруженности сети комиссии после выполнения транзакций на некоторых блокчейнах просто зашкаливают, и торговля на DEX становится невыгодной.
Мошенничество. На децентрализованных биржах существует риск столкнуться со скам-проектами. Проверяйте пулы ликвидности и не вкладывайте деньги как попало.
Потенциальные уязвимости смарт-контрактов. Хакеры могут находить ошибки в том или ином смарт-контракте и снимать деньги пользователей, а иногда ошибки в программном коде приводят к блокировке средств. Работайте только на проверенных сервисах и не проводите сделки на большие суммы.
Підсумок
DEX — важное событие в мире криптовалют, предлагающее децентрализованную и безопасную альтернативу централизованным биржам. Хотя у них есть некоторые ограничения, такие как меньшая ликвидность и сложность, их преимущества делают их привлекательным выбором для трейдеров, ценящих конфиденциальность, безопасность и более низкие комиссии. Поскольку рынок криптовалют продолжает развиваться, DEX, вероятно, станут все более важной частью экосистемы.
Вас интересуют основы криптовалюты? Напишите нам, и мы поможем вам разобраться в этом.
