Что такое индикаторы?
Индикатор – это программа, которая с помощью специальных математических формул и алгоритмов анализирует поведение цены, определенным образом его трактует и на основе этих данных представляет упрощенный, зачастую графический отчет. Информация, полученная от индикатора, может быть представлена в виде полноценных графиков, линий, точек или других элементов. Согласно этой информации трейдер самостоятельно принимает решения и открывает торговые ордера.
Технический и фундаментальный анализы в течение определенного времени занимали главное положение в торговых системах трейдеров.
В техническом анализе разработано множество разнообразных инструментов и методов, но все они основаны на одном общем предположении – путем анализа временных рядов посредством выделения трендов (на основе паттернов и технических индикаторов) можно спрогнозировать поведение цены в будущем.
Фундаментальный анализ – подход к анализу финансовых рынков на основе изучения финансово-экономической информации, которая, вероятно, оказывает влияние на динамику актива или финансового инструмента.
Но с появлением и широким распространением вычислительной техники их позиции были существенно устранены новыми, более гибкими и подробными способами описания и прогнозирования движений на рынке. Компьютер способен обработать гораздо больше информации по сравнению с трейдером, сравнить обилие данных и показать их в удобной форме за короткий промежуток времени.
Согласно одному из законов технического анализа только цена имеет единственную проверенную, актуальную и исчерпывающую информацию о состоянии рынка. Все данные в ней за конкретный интервал (таймфрейм) заключены в виде четырех параметров – цена открывания, цена закрытия, а также максимальное и минимальное значение. С помощью специальных алгоритмов индикатор формирует взаимосвязи между изменением того или иного свойства цены, и на основании данных за определенный промежуток времени создает, своего рода, картину рынка.
Выделяют несколько основных групп индикаторов, в основе которых лежат схожие математические принципы: индикаторы объема, трендовые индикаторы и осцилляторы.
Индикаторы объема
Для ознакомления с общими принципами этих инструментов рассмотрим индикатор Volumes. Он представлен в виде двухцветной гистограммы, где высота столбца показывает количество тиков, а цвет – сравнение значения текущего столбца с предыдущим. Например, если цвет столбца зеленый, то количество сделок в данном промежутке больше, чем в предыдущем. Соответственно красный цвет указывает на меньший объем по сравнению с предыдущим интервалом времени.
Объемы демонстрируют количество сделок, совершенных за определенный временной промежуток. Это позволяет оценить заинтересованность участников рынка в том или ином инструменте. Но на финансовом рынке этот тип технических индикаторов не имеет значения. Прежде всего, это связано с децентрализацией финансового рынка, которая является главным препятствием для сбора проверенной информации. Основным источником данных является тиковый объем, который на самом деле не выражает реальное количество сделок, лишь показывает частоту изменений цены.
Существуют две классические закономерности: рост объемов подтверждает текущее направление движения, а снижение объемов указывает на угасание силы тренда. Но на практике анализ данных чаще всего оказывается не столь простым и однозначным. Поэтому существует большое количество индикаторов объема, существенно упрощающих восприятие и использование информации. Наиболее популярными среди них можно назвать Volumes, Accumulation/Distribution, Money Flow Index и On Balance Volume.
Трендовые индикаторы
В основе многих индикаторов данной группы лежит принцип сглаживания колебаний цены. Формируется ряд средних значений за определенный временной период. Таким образом, исключаются кратковременные и незначительные изменения, влияющие на восприятие более сильной, более длительной тенденции. Также есть индикаторы, которые учитывают средние значения во взаимосвязи с текущим положением рынка и создают динамическую картину тренда. Но каким бы образом ни производился расчет, все равно трендовый индикатор указывает направление движения цены только в прошлом и настоящем, что вовсе не гарантирует сохранение тенденции в будущем.
Основной задачей индикаторов этой группы является помощь в определении направления тренда и его силы. Это особенно актуально для начинающих, потому что в начале знакомства с рынком не всегда легко определить направление тенденции верно.
В большом списке трендовых индикаторов можно выделить пять наиболее популярных: Moving Average, Bollinger Bands, Parabolic SAR, Average Directional Movement Index и Standart Deviation. Все они очень успешно использовались и используются сейчас в торговой практике множеством трейдеров по всему миру. Помимо самостоятельного использования данные индикаторы можно успешно совмещать друг с другом. А многие из них, например, Moving Average, являются отличным основанием для создания совершенно новых инструментов.
В качестве примера простого трендового индикатора рассмотрим Moving Average. Индикатор показывает динамику изменения средней стоимости актива в виде линии, наложенной непосредственно на график. Чем больше период, на основании которого производится расчет среднего значения цены, тем ровнее будет линия и наоборот. Существует множество вариантов использования этого индикатора, невозможно полноценно описать в рамках данного материала. Например, один из методов заключается в использовании линии индикатора в качестве уровня поддержки или сопротивления. Это самая популярная стратегия, при которой сигналом для покупки является пересечение ценой линии скользящей средней снизу вверх, а сигналом для продажи – пересечение сверху вниз.
Осцилляторы
Осциллятор – это тип технического индикатора, который на основании анализа амплитуды движений цены, взятой за определенный промежуток времени, оценивает силу текущей тенденции и возможность ее изменения на противоположную. Расчет возможности разворота цены или начала коррекции основывается на теории, согласно которой цена движется волнообразно вокруг среднего значения, наиболее приемлемого для участников рынка. В моменты, когда цена сильно идет вверх от данного значения, формируется так называемое состояние перекупленности (overbought), когда цена на актив слишком завышена и в ближайшем будущем можно с большой вероятностью ожидать ее снижения. Если цена слишком уходит вниз от среднего значения, то формируется состояние перепроданности (oversold). Именно эти зоны, а также моменты входа и выхода из них пытаются указать осцилляторы.
Наиболее популярными осцилляторами можно назвать Stochastic Oscillator, Relative Strength Index, Average True Range и MACD.
Чаще визуально осциллятор представлен в виде специального окна, размещенного отдельно от графика. Например, технический индикатор Relative Strength Index, RSI – это следующий по цене осциллятор, который колеблется в диапазоне от 0 до 100. Вводя Relative Strength Index, У. Уайлдер рекомендовал использовать его 14-периодный вариант. В дальнейшем распространение получили также 9 и 25-периодные индикаторы. Один из наиболее распространенных методов анализа индикатора Relative Strength Index состоит в поиске разногласий, в которых цена образует новый максимум, а RSI не удается преодолеть уровень своего предыдущего максимума. Подобное расхождение свидетельствует о возможности разворота цен. Если затем индикатор поворачивает вниз и опускается ниже своей впадины, он завершает так называемый неудачный размах (failure swing). Этот неудачный размах считается доказательством скорого разворота цен.
При анализе графиков различают следующие сигналы Relative Strength Index:
- Вершины и основания. Вершины индикатора Relative Strength Index обычно формируются выше 70, а основания – ниже 30, причем они обычно опережают образование вершин и оснований ценового графика
- Relative Strength Index часто образует графические модели – такие, как голова и плечи или треугольники, которые на ценовом графике могут и не отразиться
- Неудачный размах (прорыв уровня поддержки и сопротивления) происходит, когда Relative Strength Index поднимается выше предыдущего максимума (пика) или опускается ниже предыдущего минимума (впадина)
- Уровни поддержки и сопротивления на графике индикатора Relative Strength Index проступают даже четче, чем на ценовом графике
- Разногласия образуются, когда цена достигает нового максимума (минимума), но не подтверждается новым максимумом (минимумом) на графике RSI. При этом обычно происходит корректировка цен в направлении движения индикатора Relative Strength Index.
Вывод
Индикаторы стали отличным и во многом незаменимым помощником для многих трейдеров. Они способны в считанные доли секунд анализировать и систематизировать колоссальные объемы информации, на что человек просто физически не способен. Но сама информация не имеет ценности, главное, какие решения трейдер принимает на ее основе. Поскольку индикатор – это только инструмент, то он будет полезен или нет, зависит от самого трейдера.
Интересует трейдинг? Напишите нам и мы Вам поможем разобраться в этом.